Fusão da Helvetia e Baloise será a segunda maior seguradora suíça

A Helvetia e a Baloise (12,1 mil milhões de euros 9,2 mil milhões de euros de prémios emitidos em 2023, respetivamente) anunciaram a intenção de se fundir para criar uma nova seguradora e, se for aprovada, além de se tornar na segunda maior na Suíça com uma quota de mercado combinada de 20%, também será a maior empregadora do setor segurador do país.

Segundo avançaram em comunicado, os conselhos de administração das empresas propõe que a incorporação da Baloise na Helvetia crie a “Helvetia Baloise Holding Ltd”. A nova entidade terá um volume de negócios de 20 mil milhões de francos suíços (mais de 21 mil milhões de euros) nos oito países onde operará.

A fusão ainda está sujeita à aprovação dos acionistas da Helvetia e da Baloise, contando já com o apoio confirmado da maior acionista da Helvetia, que detém o 34,1% do capital social da empresa, Patria Genossenschaft. Os conselhos de administração vão propor aos seus acionistas a aprovação da fusão nas respetivas assembleias gerais extraordinárias, previstas para o dia 23 de maio de 2025.

Para além da aprovação dos acionistas, a operação está igualmente dependente das autorizações regulamentares e da concorrência. A conclusão da transação está prevista para o quarto trimestre deste ano.

“A Helvetia Baloise tornar-se-á no maior empregador do setor segurador na Suíça, com a maior proximidade possível dos clientes” afirma Fabian Rupprecht, CEO da Helvetia, citado no comunicado. Nesse sentido, as companhias acreditam que a fusão vai melhorar a proximidade com os clientes e os serviços prestados aos mesmos, através da expansão das capacidades das empresas e do alargamento das respetivas redes de distribuição.

Poupança em custos operacionais e redução de postos de trabalho

As seguradoras preveem economizar cerca de 350 milhões de francos suíços (cerca de 375 milhões de euros) por ano em custos operacionais, antes dos impostos e antes da partilha dos lucros com os clientes (como em produtos Plano Poupança Reforma, por exemplo). A maior disponibilidade de dinheiro em caixa (dinheiro disponível após pagas todas as despesas e investimentos necessários) deverá aumentar os dividendos a distribuir aos acionistas em 20% até ao ano fiscal de 2029, indicam as empresas.

Para atingir os objetivos de sinergias de custos, os custos totais da integração deverão rondar entre 500 a 600 milhões de francos suíços (entre 536 e 643 milhões de euros) nos próximos anos, a maior parte dos quais deverão ser investidos até 2028.

“A fusão confere maior peso nos nossos mercados e abre uma nova era, com oportunidades para proporcionar um crescimento focado e orientado para o retorno aos nossos acionistas”, afirma Michael Müller, CEO da Baloise.

Quanto aos postos de trabalho, as empresas admitem reduções decorrentes da fusão em países onde haja duplicação de funções. As reduções que decorreram neste âmbito “serão implementadas antes de 2029 e serão efetuadas por saídas voluntárias e reforma antecipada sempre que possível”, lê-se no comunicado.

A Helvetia e a Baloise decidiram unir-se através de uma fusão entre iguais, optando por uma estrutura de absorção “considerada a mais eficiente e neutra em termos fiscais”. Com esta operação, os acionistas da Baloise irão receber 1,0119 novas ações da Helvetia por cada ação da Baloise que possuíam. Esta relação de troca foi calculada com base nos preços médios ponderados pelo volume das ações das duas empresas nos 30 dias de negociação anteriores ao anúncio.

A incorporação da Baloise na Helvetia levará a criação de um conselho de administração composto por 14 membros, sete da Helvetia e os restantes sete da Baloise. O presidente será Thomas von Planta, presidente do Conselho de administração da Baloise e o vice-presidente Ivo Furrer, membro do conselho de administração da Helvetia. Os principais membros do conselho executivo serão o CEO Fabian Rupprecht, diretor-executivo da Helvetia; diretor-executivo adjunto e diretor de integração, Michael Müller, CEO da Baloise,; CFO, Matthias Henny da Baloise; e o CIO André Keller, da Helvetia.

A sede da nova seguradora será em Basileia, mas a atual sede da Helvetia em St. Gallen “continuará a ser uma localização importante”, lê-se no comunicado. O novo logótipo seguirá o desenho do logótipo da Baloise.