Capital de risco investiu mais 126 mil milhões na Europa. É uma subida de 24%

O investimento da indústria de capital de risco na Europa aumentou 24% para 126 mil milhões de euros no ano passado, representando o terceiro maior resultado anual. Num ano, o volume de capital captado pelos venture capital para se financiar também subiu 43%, para 22 mil milhões, indica o relatório “Investing in Europe: Private Equity Activity”, da Invest Europe.

“Os gestores europeus estão a angariar capital com êxito, a investir em empresas para promover a inovação e o crescimento e a sair das empresas para distribuir capital aos investidores, apesar da incerteza económica global e da volatilidade do mercado”, diz Eric de Montgolfier, CEO da Invest Europe, na apresentação do relatório.

Globalmente, o total investido pela indústria de capital de risco aumentou num ano 24%, para 126 mil milhões de euros, valor 9% acima da média dos últimos cinco anos.

Ao todo 8.353 empresas foram investidas, 2% abaixo do ano anterior, das quais 83% são PME. O setor TIC recebeu cerca de 40 mil milhões de euros e, combinado com negócios de produtos e serviços, representa mais de 54% do investimento alocado.

“O investimento de venture capital atingiu 18 mil milhões em 2024. Isto é 19% mais do que a média dos últimos cinco anos. 4.639 empresas receberam investimento VC em 2024 — 98% das quais são PME — representando 56% do total de empresas investidas ao longo do ano”, informa o relatório. O setor TIC recebeu 46% do investimento, seguido de biotech e saúde (27%) e produtos e serviços (9%).

“O desempenho do capital de risco na Europa vem provar que este é um setor decisivo para promover a reindustrialização deste espaço económico, promovendo a autonomia económica da União Europeia face à China e aos Estados Unidos da América”, diz Stephan Morais. “As empresas investidas por esta indústria têm desempenhos muito acima dos respetivos setores e criam mais e melhores empregos”, afirma o presidente da Associação Portuguesa de Capital de Risco (APCRI), citado em comunicado.

O investimento em aquisições aumentou 42% para 87 mil milhões de euros, 20% acima da média dos últimos cinco anos.

As alienações cresceram 45% para 46 mil milhões de euros (ao custo de investimento inicial) e 10% em termos de volume de transações, com um total de 3.517 empresas a terem um exit. Com a venda a um outro private equity a representar 43% do total, informa o relatório.

Financiamento dos fundos

Globalmente, financiamento da indústria na Europa atingiu 120 mil milhões de euros, menos 12% do que no ano anterior e uma descida de 16% face à média dos últimos cinco anos. “Um total 817 fundos levantaram capital ao longo do ano, uma descida de 3% face ao ano anterior. Em linha com a média os últimos cinco anos, 835”, aponta o relatório. “Os fundos de pensões representam 19% dos fundos levantados, seguido de fundos de fundos (16%) e outros gestores de ativos (11%)”, detalha.

Um terço (32%) dos investido foi obtido através de investidores estrangeiros, dos quais 19% da América do Norte e 12% da Ásia e Austrália.

Já o capital levantado pelos VC atingiu 22 mil milhões, uma subida anual de 43% e de 18% face à média dos últimos cinco anos. “Um total de 328 fundos levantaram capital no ano passado, 92 deles era novos fundos.”