Oi aprova ajustamentos no plano de recuperação após exigência do regulador

O Conselho de Administração da Oi, onde a portuguesa Pharol detém uma participação de 27%, aprovou esta quarta-feira um conjunto de ajustamentos no plano de recuperação da empresa, isto depois de a Agência Nacional de Telecomunicações (Anatel) ter sugerido alterações por causa de “riscos” que o anterior plano apresentava para a operadora brasileira.

O plano de recuperação judicial prevê o pagamento de uma comissão aos credores que participarem no processo de capitalização da Oi. Essa comissão vai ser liquidada no momento da capitalização e não antes desse aumento como estava previsto na versão anterior. Outra alteração ao plano: o pagamento desta comissão poderá ser feito em dinheiro ou em ações e não apenas em dinheiro, como previa a redação anterior.

Em cima da mesa está um aumento de capital até oito mil milhões de reais (cerca de dois mil milhões de euros), uma operação para a qual vão contribuir os detentores de dívida da Oi — entre 3,5 mil milhões de reais e cinco mil milhões de reais — e também os atuais acionistas — 2,5 mil milhões de reais. Ou seja, a Pharol será chamada a participar.

No âmbito deste aumento de capital está ainda prevista a emissão de títulos de crédito convertíveis em ações num montante até três mil milhões de reais.

Ainda assim, este processo de reforço de capital encontra-se condicionado à aprovação do plano de recuperação judicial no Brasil, Reino Unido e EUA, adianta a operadora brasileira. Adicionalmente, o aumento de capital só avançará se a Oi registar um EBITDA (lucro antes de juros, impostos, depreciações e amortizações) de 5,75 mil milhões de reais (1,5 mil milhões de euros).

Nos primeiros nove meses do ano a Oi obteve um EBITDA de 4,9 mil milhões de reais.

As ações da Oi fecharam a sessão desta quarta-feira a valorizar 2,65%.

“Os ajustes aprovados contemplam algumas das adequações que vinham sendo defendidas pela Diretoria da Companhia para que o Plano atinja uma configuração que permita a evolução das negociações a partir de um novo patamar, em busca de consenso entre as partes envolvidas no processo de Recuperação Judicial das empresas Oi”, diz o Conselho de Administração no comunicado divulgado ao mercado e publicado esta quinta-feira na Comissão do Mercado de Valores Mobiliários.